Naver ký hợp đồng cung cấp dịch vụ AI trị giá gần 2 tỷ USD với doanh nghiệp Mỹ, mở rộng tham vọng AI Factory

Hình ảnh giúp hiểu rõ bài viết

Tập đoàn công nghệ Hàn Quốc Naver vừa giành được hợp đồng cung cấp dịch vụ điện toán trị giá khoảng 2.000 tỷ won (gần 2 tỷ USD) cho một doanh nghiệp Mỹ hoạt động trong lĩnh vực suy luận trí tuệ nhân tạo (AI). Đây là hợp đồng cung cấp đầu tiên trong dự án AI Factory mà Naver triển khai cùng Nvidia và Brookfield, đánh dấu bước tiến quan trọng trong chiến lược phát triển hạ tầng AI quy mô toàn cầu.

Thông tin được Tổng giám đốc Naver Choi Soo-yeon công bố trong cuộc họp trực tuyến về kết quả kinh doanh quý III/2026 ngày 12/11. Danh tính khách hàng không được tiết lộ. Theo bà Choi, hợp đồng bao gồm dịch vụ điện toán sử dụng các dòng GPU thế hệ mới, với tổng giá trị khoảng 2.000 tỷ won.

Hợp đồng 2.000 tỷ won, thời hạn cung cấp lên tới 5 năm

Khối lượng cung cấp theo hợp đồng tương đương công suất điện khoảng 20 MW. Hệ thống sẽ sử dụng kết hợp GPU Nvidia B300 và thế hệ GPU tiếp theo mang tên Vera Rubin.

Giám đốc tài chính Naver Kim Hee-cheol cho biết thời hạn hợp đồng khác nhau tùy loại chip, dao động từ 4 đến 5 năm. Khoản doanh thu khoảng 2.000 tỷ won sẽ được ghi nhận trong suốt thời gian thực hiện hợp đồng, chứ không phải doanh thu của riêng một năm.

Naver dự kiến bắt đầu cung cấp thiết bị và dịch vụ theo từng giai đoạn từ năm 2027. Doanh thu sẽ được ghi nhận dần sau khi dịch vụ thương mại bắt đầu vận hành trong nửa đầu năm đó.

Ông Kim nhận định nhu cầu đối với GPU Vera Rubin đang tăng lên khi thị trường chuyển dịch từ B300 sang thế hệ chip mới. Theo ông, năng lực cạnh tranh về giá và doanh thu kỳ vọng có thể được cải thiện đáng kể trong quá trình chuyển đổi này.

Naver đặt mục tiêu AI Factory có lãi từ năm 2027

Naver dự báo dự án AI Factory có thể bắt đầu tạo ra lợi nhuận hoạt động từ năm 2027, sau khi khấu trừ toàn bộ chi phí thiết bị và vận hành. Theo ban lãnh đạo, dự án cũng có khả năng đóng góp tích cực vào lợi nhuận ròng thuộc về cổ đông công ty mẹ.

Tuy nhiên, biên lợi nhuận trong năm đầu tiên được dự báo tương đối thấp do khoảng cách từ thời điểm tiếp nhận thiết bị đến khi dịch vụ thực sự đi vào hoạt động, ước tính từ 2 đến 3 tháng. Naver kỳ vọng khi hệ thống vận hành đầy đủ từ năm tiếp theo, biên lợi nhuận có thể vượt đáng kể mức hai chữ số.

Dù vậy, công ty lưu ý hiện mới hoàn tất một hợp đồng. Mức đóng góp cụ thể của AI Factory vào lợi nhuận sẽ được đánh giá rõ hơn sau khi các thỏa thuận bổ sung được ký kết.

Đàm phán với hơn 10 khách hàng, hướng tới công suất 1 GW

Ngoài hợp đồng 20 MW vừa công bố, Naver đang đàm phán với hơn 10 doanh nghiệp khác về phần công suất còn lại trong kế hoạch cung cấp ban đầu 200 MW. Như vậy, quy mô đang được đưa ra đàm phán là khoảng 180 MW. Một số khách hàng tiềm năng đến từ những khu vực ngoài Bắc Mỹ và châu Á.

Bà Choi Soo-yeon cho biết tổng công suất trung tâm dữ liệu đã được bảo đảm thông qua các hợp đồng hiện tại vượt mục tiêu công suất mà công ty công bố cho đến năm 2028. Naver tin rằng nhu cầu cao đối với GPU thế hệ mới, cùng khả năng cung cấp thiết bị đúng thời hạn, sẽ tạo lợi thế trong quá trình thương lượng với khách hàng tiếp theo.

Theo kế hoạch, AI Factory sẽ bắt đầu vận hành với công suất 55 MW trong nửa đầu năm 2027, tăng lên 100 MW vào cuối năm đó và đạt 200 MW trong năm 2028. Về dài hạn, Naver đặt mục tiêu xây dựng hạ tầng điện toán AI có tổng công suất 1 GW.

Để bảo đảm nguồn cung Vera Rubin, Naver cũng đang thảo luận với Nvidia về một hợp đồng đặt hàng máy chủ có quy mô lớn nhất châu Á.

Một lợi thế đáng chú ý của Naver là hạ tầng trung tâm dữ liệu sử dụng công nghệ làm mát bằng chất lỏng. GPU Vera Rubin được thiết kế để vận hành với hệ thống làm mát dạng này, do đó có những hạn chế khi triển khai tại các cơ sở chỉ sử dụng phương pháp làm mát bằng không khí.

Theo số liệu năm 2023 được công bố, trung tâm dữ liệu tại Hàn Quốc sử dụng hệ thống làm mát bằng không khí chiếm 60,9%, trong khi hệ thống làm mát bằng nước chiếm 25,4%. Bà Choi cho biết Naver đã chủ động 확보 phần lớn năng lực trung tâm dữ liệu làm mát bằng nước có thể khai thác tại Hàn Quốc, qua đó tạo lợi thế trong việc cung cấp GPU mới nhất cho khách hàng quốc tế đúng thời hạn.

Trong bối cảnh xuất hiện dự báo Mỹ có thể tăng cường quy định đối với trung tâm dữ liệu AI sau cuộc bầu cử giữa nhiệm kỳ, một số doanh nghiệp đang đàm phán với Naver cũng theo dõi sát diễn biến chính sách. Giám đốc tài chính Kim Hee-cheol cho rằng tình hình hiện tại không nhất thiết gây bất lợi cho công ty, nhưng cần thêm thời gian để đánh giá.

Doanh thu tăng nhưng lợi nhuận quý III chịu sức ép chi phí

Trong quý III/2026, Naver ghi nhận doanh thu hợp nhất 3.472,4 tỷ won, tăng 10,7% so với cùng kỳ năm trước. Tuy nhiên, lợi nhuận hoạt động giảm 20,9%, xuống còn 451,3 tỷ won; lợi nhuận ròng giảm 45,2%, còn 402,5 tỷ won.

Biên lợi nhuận hoạt động giảm từ 18,2% xuống 13%. Nguyên nhân chủ yếu là chi phí hạ tầng tăng 29,1%, chi phí tiếp thị tăng 32,3% và chi phí dành cho đối tác tăng 18,8%.

Chi phí hạ tầng tăng do đầu tư tài sản điện toán mới, mở rộng không gian trung tâm dữ liệu và khấu hao thiết bị. Trong khi đó, chi phí tiếp thị liên quan đến các chương trình khuyến mại mua sắm; chi phí đối tác tăng một phần do triển khai thiết bị đầu cuối Npay Connect và đầu tư bản quyền phát sóng thể thao.

Biên lợi nhuận của mảng nền tảng Naver giảm từ 33,6% xuống 24%, còn mảng nền tảng tài chính giảm từ 6,6% xuống 2,2%. Giám đốc tài chính dự báo tốc độ suy giảm biên lợi nhuận sẽ chậm lại từ quý IV. Đầu tư hạ tầng cho các hoạt động hiện hữu, không tính dự án trung tâm dữ liệu AI, được cho là đã đạt đỉnh trong năm nay và có thể giảm từ năm tới.

Naver không kỳ vọng sớm khôi phục biên lợi nhuận 30% trong bối cảnh cạnh tranh và mức độ trưởng thành của thị trường quảng cáo, thương mại điện tử. Thay vào đó, công ty đặt mục tiêu duy trì ổn định biên lợi nhuận khoảng 25%, đồng thời cân bằng giữa tăng trưởng và hiệu quả kinh doanh.

Xét theo từng mảng, nền tảng Naver đạt doanh thu 1.948,4 tỷ won, tăng 7,3%; nền tảng tài chính đạt 487,7 tỷ won, tăng 14,1%; mảng hoạt động toàn cầu đạt 1.036,4 tỷ won, tăng 15,9%. Doanh thu khối doanh nghiệp, bao gồm AI Factory, đạt 193,3 tỷ won, tăng 33%.

Đáng chú ý, tổng giá trị thanh toán qua Npay trong quý III đạt 26.200 tỷ won, tăng 15,6%; riêng thanh toán tại các đơn vị bên ngoài hệ sinh thái Naver tăng 21,8%.

Chuẩn bị ra mắt ứng dụng AI cá nhân và mở rộng logistics

Bên cạnh đầu tư hạ tầng AI, Naver dự kiến giới thiệu ứng dụng trợ lý AI cá nhân trong năm nay. Công cụ này được thiết kế để hỗ trợ người dùng từ khâu tìm kiếm sản phẩm đến đặt chỗ và thanh toán, nhưng quyết định cuối cùng đối với những giao dịch như thanh toán vẫn do người dùng trực tiếp thực hiện.

Trong lĩnh vực mua sắm, số người sử dụng trợ lý AI của Naver trong tháng 9 cao gấp khoảng 5 lần so với tháng 3, trong khi giá trị giao dịch tăng khoảng 4 lần. Mô hình dự đoán AI được tích hợp vào dịch vụ quảng cáo tìm kiếm Powerlink cũng giúp tỷ lệ nhấp chuột tăng 12% và số lượt chuyển đổi tăng 9%.

Ở mảng thương mại điện tử, Naver đang xúc tiến thành lập công ty con chuyên về logistics. Doanh nghiệp dự kiến từng bước củng cố hạ tầng giao hàng, tập trung vào các trung tâm logistics thuê ngoài, nhằm tăng cường năng lực cạnh tranh trong hoạt động thương mại.

Source: Original Korean article - Trendy News Korea